以为到2019年年底的时候大事情会告一段落,然后写写总结,不过没想到有些事情始终没个完结,所以还是一篇篇写下来吧。

对我来说,最重要的事情自然是本职:证券交易。虽然这个博客里最近讨论交易的文章越来越少,主要是因为很多东西在前几年已经想得试的差不多,现在思考的更多是如何在这纷杂的概念和想法中,归纳总结出一个简单易行的方法。

我思考问题一般都是这样的,会把所有的可能性遍历一遍,然后再去繁化简。

这种思考方法有优点,也有缺点。

缺点是短期来看,你在各种折腾,今天短线明天长线,今天期货明天股票,今天个股明天组合。。。对于我这样一个人且资金极度缺乏的交易者来说,时间成本非常之高,一个方法到底好与不好,从研究到实战验证,过程相当漫长。我曾经花费以年来计的时间去研究并设计一种东西,然后在个把星期内实盘验证中完全推翻。

优点是长期来看,你几乎看遍了所有你能参与利用的交易工具和交易理念,你可以比较从一个高的地方去比较这些东西的优劣,并且一旦做出某个方向的选择之后,不太容易在日后波动。比如常见的现象是有些交易者今天说行情震荡太多了该去做震荡,明天又说好像趋势来了该去做趋势,结果反反复复,步伐和思路都是乱的。

年底的时候,设计了一个期货系统,我称之为HCC系统(High Cost Cashier),这是我当时模拟推演几乎完美的系统。

抱歉还是要打马赛克。

这个系统当时几乎满足了我所有期望的元素:

  • 不用判断行情涨跌方向;
  • 涨与跌都能赚钱;
  • 可以精确地锁定盈利;
  • 可以自动加仓;
  • 。。。

然而唯一的缺点就是我在名字里描述的那样:High Cost,高成本系统。

如果要说还有什么缺点,就是我为了追求极致,增加了些元素,使得在实盘的时候,操作起来有些烧脑。严格来说主要是持仓有些复杂。

实盘了一个月,选了几个品种,最终还是终止了,它在应对行情的变化上,实现了我的设计想法,但是败在运行成本太高上面了。

很有挫败感。

12月之后,有一天我的灵感又来了(当你大脑集中在想一个问题的时候,灵感会随时冒出来的),我突然意识到,我是不是老是在技术层面去设计交易系统,而忽略了交易的本质是什么?

交易的本质是:对行情做出大致的判断,承担某种风险,下单。

我老是想把这两条在我的系统里去掉,总是有当年做程序化交易的思路,想把人的因素去掉,所以设计的东西总是想尽可能完美。然而实际上,只要在这个系统里面,略微加上人的因素,很多技术问题就迎刃而解了。

比如我老是想让我的系统无视行情的变化方向。但是在看了这么多年的行情之后,对于行情大概会怎么走,其实是有些判断的。

虽然错误比例依然很高,但是在系统里还有风险控制部分,可以对冲掉这些错误。

然后同时又意识到,我对期权的一些理解有些偏差(是的,系统里引用了期权)。

于是在12月中,一个简化版的系统出来了。我称之为:非线性交易系统

因为里面有期权,而期权和标的走势不是1:1线性关系。

12月中下旬到今天,1月10号,整个系统目前运行正常。


年底的时候把账面总结了一下,其实我不爱做这事,一来统计麻烦,二来往往统计的结果挺打击人的。不过今年比较意外的是,账面居然是盈利的。

过去几年交易亏多赢少,今年其实我并没有个感觉是做得很顺,没想到结果还行。

和当时1月、3月、7月的数字对比了,都是盈利的。应该主要还是来自于股票市场。盈利数字并不高,不过还是让人蛮开心的。

【2020年想法】

2019年底,好几个期权陆续登场,包括商品期权和上证300指数期权,我希望期权交易能更加活跃,其实这个对于散户是极好的对冲工具,只是它确实复杂了些。

  • 期货市场:非线性系统继续交易,观察绩效,并且加大投入。
  • 股票市场:选3~4只股票做个组合,做一年中长线。完善股票市场的非线性系统设计,尽量把交易转向期权,以便节约资金,把有限的资金腾出来转到期货市场。
  • 放弃基金交易(没钱了),但是依然关注。

2020年我感觉应该是个实战的一年,我在交易设计上的东西应该不会再那么发散了。


年底去做汽车年检,我的汽车是标致307,我一直以为2019是满15年,然后今年要一年两检,而今年又采取了国六标准,所以最后上线的时候还是找人花了钱帮忙过关了,但是在最后拿到检验章的时候我发现下次年检是2020年12月,翻开行驶证,才发现今年年底才满15年。

我突然感觉一种轻松感,感觉是老天又多给了我一年,不然一年两次年检非常烦人。

问过帮忙年检的人,说是最好以后换三元催化器,大概1200管2年的年检,包过那种。

开车回来的路上,我就在琢磨这事,想到2020年再年检实在不行就花1200换硬件吧。

但是我突然又在想:我对于汽车的态度是现在用的少,比如经常坐地铁、共享单车,也没什么自驾游,所以不用在车子上花钱了,这是不是潜意识里我其实是这两年交易做得比较费劲资金少的缘故呢,所谓人穷志短(惨)。。。。

如果换个思路呢,给自己定个目标:今年挣出一辆车的钱呢?

挣不出来再说花钱换三元催化器的事情。

思路一转变,心境也不同了。

希望今年能实现。